各資産クラスのパフォーマンス 2023/6

今月の各資産クラスのパフォーマンスの定点観測です。

チェック方法

• Slimシリーズの基準価額で当月末の年次リターンと月次リターンを計算。

2023/6末　年次リターン

ご参考  先月の年次リターン↓

2023/6末　月次リターン

ご参考：先月の月次リターン↓

雑談

先月と同じく、年次リターンは、日経平均がトップに。TOPIXも強く、日本株堅調。米国株がそれに続くと言う恰好でした。新興国株式は相変わらず低調なれどプラス。

なんだか、ものすごい勢いで増えてるように見えますが、こうしてみると、年次リターンは1シグマ(標準偏差)程度なんですね。なので､リバランスのレンジ、前回リバランスの時期、などによって、リバランスするしないの判断は変わってくるのであります。単純にお金が増えて怖くなったから売る、ではないのでありました。

毎月書きますが、我らがオールカントリーは、年次、月次ともに、真ん中ら辺。イチバンになることはない代わりにビリになることもない。こういう資産クラスの並びだと、必ずそうなります。マキアヴェッリ、500年前の言葉を今月も噛みしめたい。

"中ぐらいの勝利で満足するものは常に勝者であり続けるだろう。反対に、圧勝することしか考えない者は、しばしば、陥し穴にはまってしまうことになる。－『フィレンツェ史』－"

何度でも肝に銘じたい名言。インデックスファンドが発明される前、資本主義が形を成すずっと前から続く、真理なのであります。

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以上、今月のパフォーマンス定点観測でした。