シンNISA、成長投資枠 年一括で買うか？つみたてで買うか？

一昨日書いたシンNISAを私がどう使うかというエントリーに氷河期世代さんからコメントいただきました。成長投資枠分を一括で買うのは、つみたてには意味がないからか？というご質問。関連して、一括で買うべきか、つみたてで買うべきかの観点を整理しておきます。

成長投資枠分を一括で買うのは、つみたてには意味がないから？

最初にご質問への回答は、「イエス」です。つみたてで買う意味はありません。特定口座のファンドからの乗り換えの場合、時分割する意味はありません。少しでも早く非課税枠を使い切った方が、非課税投資期間を長くすることができるので、有利です。錯覚があるかもしれませんが、新規資金の投入と違い、乗換なので取引価格は関係ないのです。注意点は、

　買うと売るを同じ日にすること

資産クラスが違うファンドからオルカンへの乗換ですから微妙なところもありますが、だいたい相関があるだろうと言うことで納得する予定です。なお、このオペレーションの必要条件は、240万円の預り金があることです。

つみたて投資枠の場合は、最低年2回のつみたてが必要なことと、私自身がつみたて投資が好きなことから(ここは合理性まるでなし）、私は、年12回のつみたて投資にします。具体的には、以下のように多少自動化にもチャレンジする予定です。

• 売り：SBI証券の「投資信託定期売却サービス」で毎月10万円売却
• 買い：普通に投信積立、毎月オルカン10万円。

これで、ほったらかしシンNISA乗り換えプログラムが実行できるはずです。

シンNISA、成長投資枠　年一括で買うか？つみたてで買うか？

20年30年を前提とする長期投資の一般論としては、シンNISAだろうがそうでなかろうが、一括投資が有利です。非課税投資期間が長くなり、トクする確率が長期的に向上します。ただし、以下のような場合は、つみたて投資が正解。

（１）一括投資するだけのお金がない。

　給料なり賞与なりの収入があったら、すぐ投資する方法としてのつみたて投資。この場合は、つみたてが必然と言いますか。

（２）一括投資するだけのお金はあるが、一気にリスク資産比率を上げるリスク耐性がない。

　こちらは、資金はあるがこれまで投資してこなかった。こわいので少し時間を掛けて投資したい場合ですね。

以上、シンNISA、成長投資枠　年一括で買うか？つみたてで買うか？をさくっとまとめるエントリーでした。