毎月分配難民のシニアにもし相談されたらどうするだろうか？と言う話。

新しいNISAで明確になったのは、長期投資、資産形成の観点から「ろくでもない」とされる商品が、対象から除外されることです。

はじめに

その代表選手が、かつて投信業界を席巻した「毎月分配型投信」。「コスト高め」の「タコ足分配」で評判はよろしくない。ですが、「毎月お小遣いが欲しい」かと言って「いちいち計算して解約手続きをしたくない」と言うニーズはわかるんですよね。それが、多少、非合理的であったとしても、です。

そういう方が、新しいNISAでこのニーズを満たすには、どういう方法があるかちょっと考えて見ました。いずれも、商品としてはオールカントリーを想定。

案１　投信の定期売却機能を「定額」で使う

これで、毎月分配型を再現できます。なお、取崩額によっては、タコ足配当がどういうものかもついでに実感してしまうことになります。

案２　投信の定期売却機能を「定率」で使う

これで、高配当ファンドの一丁上がり。世界株式会社から分配金をもらうオーナー気分も味わえます（はずです）。この設定できるのが楽天証券くらいというのが難点。

案３　ETFを使う

この方法は、ネット証券がどうしてもアウトな方の場合にオススメ。ETFなら、どこの証券会社でも扱ってますからね。ただし、2559は、年2回分配。給料と言うよりボーナスをもらうイメージですかね。分配金利回りは、直近で1.63%程度。少なく感じる方もいらっしゃるかもしれませんが、これが株式本来の実力です。

雑談

今回は、オールカントリーを想定しましたが、生涯投資枠の範囲内の運用規模で良ければ、たとえばバランスファンドでもいいわけです。セゾングローバルバランスファンドは、ちょいとコストがお高いので、たとえば、楽天・インデックス・バランス・ファンド（均等型）とか。この場合は、期待リターンに合わせて、オールカントリーの場合の半分くらいの取崩額がいいかもしれません。

「毎月分配型」や「高配当型」って、わざわざ商品にパッケージするまでもなく、いまやサービスで実現できるんですよね。しかも無料。保有コストが高くなけなしの利回りを削ってしまう投信をわざわざ使う必要もないのです。証券会社各社さんにおかれましては、「定額」「定率」「定口」の自動解約機能、3点セットを取りそろえて欲しいです。

新しいNISAを使えば、利益が出ている場合でも非課税です。注意点は、取り崩したそばから、どういうわけか非課税枠を埋めるような行動。わざわざ取り崩さず、その埋めるお金を使えば良かったんじゃないの？ってことなんですが、なんだかやってしまいそうな気がします(^^;)。

以上、毎月分配難民のシニアにもし相談されたらどうするだろうか？と言う話でした。