シニアの運用について考える。

日経さん。QUICKリサーチ本部主幹　北沢千秋さんです。

• シニアの運用、高望み禁物　株式比率抑えて資産分散

記事は、タイトル通りです。タイトルの考え方にはまったく同意です。ただ、その実現方法については、私の考え方はもう少しシンプルです。以下は、記事とはまったく関係ない私の考えです。

私の基本的な考え方

私の基本的な考え方は、こう。

• シニアになる前にリスク資産をきちんと積み上げ、金融リテラシーを蓄えておく。
• 退職金は現預金のまま（ペイオフ対策が必要なら個人向け国債）にして、全金融資産のリスクを一気に下げる。多少の余剰現預金は、無理に投入せず、そのうち来るであろう暴落用に温存しておく。
• 培った金融リテラシーを駆使し、その後の資産運用を淡々と進める。

以上なんですけど、問題はおそらく、定年になるまでリスク資産形成をしてこなかった人です。

定年になるまでリスク資産形成をしてこなかったシニアは？

私と同世代なので、少々厳しめに書きますが、リスク資産にチャレンジするには、

　もはや手遅れ

と心得ておいた方が無難です。なんで今までリスク資産形成してこなかったの〜(T.T)。手遅れを挽回する方法としては、

• インデックス投資一本に絞る。個別株銘柄やアクティブファンドの選択はあきらめる。もう試行錯誤で勉強する時間はないし、勉強してもわかる保証はまるでない。
• 投資以前に、ワークロンガー。長く働き余剰収入を獲得。リスク耐性を上げておく。
• 積立てが基本。６０歳から７０歳まで働けば、１０年は積み立てられる。
• 投資の目的はインフレ耐性の多少の向上。けっして儲けを期待しない。

こんな感じでしょうかねー。

資産形成をこれまでやってきた人が、出口戦略よろしく取崩をする時期に、逆にリスク資産を積み上げようというわけです。「子供や孫のためと思って資産を作る」くらいのスタンスが、ほどよいのかもしれません。